گزارش جامع و تحلیلی بیت پین از هفته‌ای که تحت‌الشعاع هاوینگ بیت کوین بود

همانطور که می‌دانید، هر سه‌شنبه با گزارشی تحلیلی و جامع از بازار ارزهای دیجیتال در خدمت شما هستیم. در این گزارش، نهایت تلاش خود را می‌کنیم تا با ارائه اطلاعاتی دقیق و کاربردی، ابزاری ارزشمند برای کمک به سرمایه‌گذاری و ترید در بازار رمزارزها در اختیار شما قرار دهیم و به بهبود تصمیم‌گیری در این بازار کمک کنیم.

در گزارش جامع سه‌شنبه‌های بیت پین از بازار ارزهای دیجیتال، ابتدا آخرین رویدادها و اخبار مربوط به بازار رمزارزها و اخبار ژئوپلیتیک را بررسی می‌کنیم، سپس تحلیل‌های تکنیکال و فاندامنتال ارزهای دیجیتال مختلف و شاخص‌های مهم و شبیه‌سازی‌های قیمتی را ارائه می‌دهیم. در ادامه وضعیت کلی بازار در هفته گذشته را موشکافانه بررسی می‌کنیم و در ادامه هم ارزهای پرریسک و کم‌ریسک را معرفی و تحلیل همبستگی بیت کوین با بازارهای دیگر، پیش‌بینی قیمت احتمالی بیت کوین، اتریوم و ده رمزارز معتبر جهان در هفته آینده را با استفاده از ابزارهای شبیه‌سازی معرفی خواهیم کرد.

علاوه بر موارد اشاره شده، بزرگ‌ترین آزاد‌سازی‌های توکن هفته جاری، شاخص‌های مرتبط، عملکرد و حجم معاملات ارزهای دیجیتال را عنوان کرده و در نهایت هم، تحلیلی فنی از بازارهای دیگر را در اختیار شما کاربران عزیز قرار می‌دهیم. امیدواریم تا گزارش تحلیلی جامع بیت پین، بتواند با بررسی موشکافانه مولفه‌ها و شاخص‌ها، پستی‌وبلندی‌های مسیر فعالیت در این بازار را برای شما کاربران عزیز کمی هموارتر کند.

نویسندگان تحلیل

اخبار و رویدادها

اخبار ارزهای دیجیتال

• 29 آپریل: هش ریت بیت کوین به پایین ترین سطح خود رسید

طبق گزارش سایت the block، قیمت هش ریت بیت کوین پس از هاوینگ اخیر به پایین‌ترین سطح خود رسیده است. طبق داده‌های شاخص نرخ هش، قیمت هش ریت بیت کوین برای نخستین بار به زیر 50 دلار به ازای هر PH/s در روز کاهش یافت. این افت قیمت علیرغم افزایش موقتی درآمد ماینرها به دلیل هایپ رونز است. عامل اصلی این افت قیمت، کاهش سودآوری ماینینگ‌هاست که هنوز مشخص نیست که این افت قیمت موقتی یا پایدار خواهد بود.

• 29 آپریل: ایردراپ پروژه آیگن لایر

طبق گزارش the block، پروتکل EigenLayer یک توکن اختصاصی راه‌اندازی می‌کند که بخشی از آن به صورت رایگان (ایردراپ) بین کاربران فعال در این پلتفرم توزیع می‌شود. کل عرضه این توکن 1.67 میلیارد واحد است که 45% آن به جامعه اختصاص داده شده است. مابقی توکن‌ها بین سرمایه‌گذاران اولیه و مشارکت‌کنندگان پروژه تقسیم می‌شود. EigenLayer یک پلتفرم سهام‌گذاری اتر است که امکان بازسهام‌گذاری (restaking) را برای کاربران فراهم می‌کند.

• 30 آپریل: محکوم وجریمه  شدن ژائو به دنبال عدم اجرای برنامه ضد پولشویی

طبق گزارش سایت cnbc، چانگ پنگ ژائو، بنیانگذار و مدیرعامل سابق بایننس، بزرگترین صرافی ارز دیجیتال جهان به دلیل عدم اجرای برنامه ضد پولشویی و اجازه تراکنش‌های غیرقانونی در صرافی بایننس مجرم شناخته شد. او به 4 ماه زندان و 50 میلیون دلار جریمه محکوم شد. بایننس نیز به پرداخت 4.3 میلیارد دلار جریمه و ضبط اموال محکوم شده است. این حکم به مراتب کمتر از مجازات رقیب ژائو، سم بنکمن-فرید، بنیانگذار FTX است

• 6 می: حجم معاملات لایه 2 اتریوم، آربیتروم از 150میلیارد دلار فراتر رفت

طبق گزارش سایت eigenfoundation، ایگن‌لایر در پاسخ به اعتراضات کاربران 100 عدد توکن ایگن به هر آدرس فعال هدیه می‌دهد. این ایردراپ معادل ۱۰۰۰ دلار به ازای قیمت فعلی ایگن در پیش‌بازار ارزش دارد. هدف از این اقدام، توزیع عادلانه‌تر توکن‌ها و تشویق مشارکت بیشتر در پروتکل است. انتقادات به ایگن‌لایر عمدتاً حول محور هزینه‌های بالای گس فی برای انجام تراکنش‌ها در این پلتفرم می‌چرخد. این برنامه شامل اعطای ۱۰۰ ایگن اضافی به کاربرانی که در فصل اول با ایگن‌لایر تعامل داشته‌اند و همچنین حداقل 100 ایگن به کاربرانی که بین 15 مارس و 29 آوریل اقدام به استیکینگ توکن‌های ایگن خود کرده‌اند، می‌شود.

بزرگ‌ترین آزاد‌سازی‌های توکن هفته جاری

• Unlock date: تاریخ آزاد سازی
• Tokens to be Unlocked: حجم توکنی که باید آزاد شود
• Unlock Amount: حجم توکنی که آزاد می‌شود
• % of Market Cap: درصد ارزش بازار
• Fully Diluted Market cap: ارزش بازار در حال گردش (قیمت*عرضه کل)

از پیوند بلاک‌چین و هوش مصنوعی، به پول می‌رسیم؟

جوابت تو شماره ۱۴ ماهنامه دامیننسه!

Please leave this field empty.

Δ

بررسی ارزهای دیجیتال براساس عملکرد و حجم معاملات؛ طبق داده‌های CryproBubble

• براساس عملکرد:

• براساس حجم معاملات:

بررسی دسته‌بندی (Categories)های لایه1 (Layer 1)، ان اف تی (NFT)، بازی‌های پلی تو ارن (play to earn)؛ طبق داده‌های Coingecko

• قرارداد هوشمند (smart conteract):
  • براساس بیشترین رشد:

• • براساس ارزش بازار:

• نرم‌افزار تلگرام (Telegram app):
  • براساس بیشترین رشد:

• • براساس ارزش بازار:

• هوش مصنوعی (Artificial intelligence):
  • براساس بیشترین رشد:

• • براساس ارزش بازار:

بررسی 10 پروتکل برتر؛ طبق داده‌‎های defilama

• براساس بیشترین رشد:

• ارزش کل قفل شده استیکینگ ( TVL STAKING):

اخبار اقتصادی

• 1 می:
  • بیانیه فدرال رزرو (FOMC Statement)
  • اعلام نرخ وجوه فدرال رزرو (Federal Funds Rate): این نرخ در 5.5 درصد ثابت ماند.
  • فدرال رزرو انتظار ندارد تا زمانی که اطمینان بیشتری نسبت به روند کاهش تورم کسب نکرده باشد، تسهیل موضع پولی را مناسب ببیند. (انقباضی)
  • سقف بازخرید اوراق قرضه با پشتوانه وام مسکن را 35 میلیارد دلار در ماه نگه می‌داریم و مازاد وجوه اصلی پرداخت‌ها را به اوراق قرضه خزانه‌داری بازخرید می‌کنیم. (خنثی)
  • سرعت کاهش ترازنامه خود را با کاهش سقف بازخرید اوراق خزانه به 25 میلیارد دلار در ماه از 60 میلیارد دلار در ماه ژوئن کاهش خواهیم داد.(انبساطی)
  • تورم در طول سال گذشته کاهش یافته، اما همچنان بالاست، زیرا در ماه‌های اخیر، پیشرفتی در جهت رسیدن به هدف تورمی حاصل نشده است.(انقباضی)
  • سخنرانی رییس فدرال رزرو، آقای پاول ( FOMC Press Conference):
  • اگر تورم همچنان بالا باقی بماند و بازار کار فشرده‌تر شود، ممکن است کاهش نرخ بهره به تعویق بیافتد؛ البته که مسیرهای دیگری هم وجود دارند که نشان‌دهنده تسهیل احتمالی موضع پولی هستند، اما این در صورتی است که اطمینان بیشتری پیدا کنیم و شاهد تضعیف غیرمنتظره‌ای در بازار کار باشیم. (انقباضی)
  • تصمیم به کاهش سرعت کاهش دارایی‌های اوراق قرضه، احتمال ایجاد استرس در بازار پول را کم می‌کند و باعث انتقال روان به شرایط جدید برای این بازار می‌شود. (انبساطی)
  • از آنجایی که تورم به زیر 3 درصد رسیده است، اکنون هدف اشتغال کامل فدرال رزرو دوباره مورد توجه قرار می‌گیرد. (انبساطی)
  • نرخ بهره در حال حاضر محدودکننده است و بر تقاضا تأثیر منفی می‌گذارد، زیرا امروز در گزارش JOLTS (گزارش فرصت‌های شغلی و جابجایی نیروی کار) شواهدی از این موضوع دیدم. (انبساطی)
  • ما معتقدیم که سیاست‌های انقباضی در بلندمدت به اندازه کافی محدودکننده خواهند بود، زیرا نرخ استعفا و استخدام به حالت عادی برگشته است. (خنثی)

سخنان آقای پاول انقباضی شده و از ادامه افزایش تورم ابراز نگرانی کرده است. همچنین نکته مهم، اشاره کردن آقای پاول به نوبد پیشرفت در روند کاهش تورم است که موجب ثابت ماندن نرخ بهره در طولانی‌مدت می‌شود. انتظارات تریدرها در پی احتمال کاهش نرخ بهره، کاهش یافته و احتمال یک پله کاهش نرخ بهره به ماه سپتامبر انتقال یافته است که به همین دلیل هم احتمال می‌دهیم به دلیل افزایش شیب سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو، قیمت بیت کوین در کوتاه‌مدت کاهش یابد.

• 3 می:

• میانگین درآمد ساعتی (Average Hourly Earnings m/m): این نرخ از 0.3 درصد به 0.2 درصد کاهش یافت.
• تغییر اشتغال غیر کشاورزی (Non-Farm Employment Change): این نرخ از 303 هزار به 175 هزار کاهش یافت.
• نرخ بیکاری (Unemployment Rate): این نرخ از 3.8 درصد به 3.9 درصد افزایش یافت.
• کاهش نرخ اشتغال و افزایش نرخ بیکاری، کاهش نرخ درامد میانگین ساعتی(نرخ تورمی) بیانگر افزایش رکود و کاهش فشار های قیمتی میباشد. با تضعیف بازار کار و دستمزد، احتمال کاهش نرخ بهره در ماه های آینده افزایش یافت که به همین دلیل قیمت بیت کوین افزایش یافت.
• نرخ خدمات (ism services): این نرخ از 51.4 درصد به 49.4 درصد کاهش یافت.
• کاهش نرخ خدمات بیانگر افزایش رکورد میباشد. کاهش این نرخ به کمتر از 50 که سطح تعادل است و ورود آن به بخش رکود احتمال کاهش نرخ بهره را افزایش داد که همین امر موجب افزایش قیمت بیت کوین شد.

نتیجه گیری: باتوجه به تضعیف بازار کار و صحبت‌های اقای پاول در جهت نرخ بهره و تضعیف بازار کار و همچنین کاهش نرخ خدمات، احتمال کاهش نرخ بهره در ماه‌های آینده افزایش یافت.

با منتشر شدن داده های بازار کار، نرخ دستمزد، نرخ خدمات نشانگر افزایش رکود است. با اعمال سیاست‌های انبساطی اوراق قرضه از ماه ژوئن و تضعیف بازار کار شیب انقباض اقتصاد آمریکا توسط فدرال رزرو کاهش می‌یابد که همین می‌تواند موجب ورود پول ارزان به بازارهای ریسکی شود و احتمال می‌دهیم قیمت بیت کوین در کوتاه مدت افزایش یابد.

همچنین نرخ بیکاری در زیر نرخ تعادل هست و همچنان گرم است. عدد نرخ اشتغال هم بالاتر از پایین ترین نرخ در دوسال اخیر است. نرخ خدمات نزدیک به سطح 50 است. نرخ درآمد سالانه در کاهش اندکی داشته و در سطح بالا همچنان است. ثابت ماندن نرخ مصرف شخصی در سطح بالا و درآمد شخصی افزایش یافته است. اقتصاد آمریکا اندکی به رکود تورمی ورود کرده که احتمال می‌دهیم قیمت بیت کوین در میان مدت به صورت خیلی آهسته افزایش یابد.

اخبار ژئوپلیتیک

• 5 می:

افزایش ریسک‌ها و شروع دوباره جنگ بین اسرائیل و حماس در رفح (تاثیر خبر: منفی)

طبق گزارش سایت الجزیره، در بعدازظهر 5می (16 اردیبهشت) اسرائیل حملات هوایی علیه گروه نظامی حماس در رفح را افزایش داده و این خبرگزاری از افزایش درگیری میان اسرائیل و حماس خبر داده است.

فشار حداکثری آمریکا و قطر برروی اسرائیل و حماس برای آتش بس (تاثیر خبر: مثبت)

طبق گزارش سایت رویترز، قطر و آمریکا تصمیم گرفته‌اند برای ادامه مذاکرات آتش‌بس در غزه «فشار حداکثری» را بر اسرائیل و حماس اعمال کنند.

احتمال حمله اسرائیل به رفح، ریسک‌های ژئوپلیتیک را دوباره افزایش می‌دهد و می‌تواند ناامنی را به منطقه خاورمیانه بازگرداند که همین می‌تواند موجب افزایش قیمت طلا و نفت شود. اگر این حمله اتفاق بیوفتد می‌توانیم تاثیرات منفی در ساعات اولیه جنگ برروی بیت کوین شاهد باشیم.

• 6 می:

موافقت کردن حماس با پیشنهاد آتش بس (تاثیر خبر: مثبت)

طبق گزارش سایت العربیه، در شامگاه روز گذشته(18اردیبهشت) حماس پیشنهاد آتش بس مصر و قطر را پذیرفت.

طرح آتش بس حماس نقل از العربیه

حماس با پیشنهاد آتش بس به مدت 6 هفته موافقت کرد یک پیشنهاد سه مرحله ای که با آتش بس به مدت 40 روز آغاز می شود. مرحله اول شامل آتش بس و عقب نشینی اسرائیل از غزه است. مرحله اول شامل بازگشت آوارگان و مبادله تعدادی از زندانیان است.مرحله دوم و سوم شامل آتش بس به مدت 42 روز برای هر مرحله است.

تحلیل کوانت

بررسی پرریسک‌ترین/کم‌ریسک‌ترین ۱۰ ارز دیجیتال برتر دنیا با استفاده از ضریب بتا

ضریب بتا (BETA)، ضریبی است که نشان می‌دهد هر ارز دیجیتال نسبت به شاخص کل (بیت کوین)، چه میزان پرریسک و کم‌ریسک است. ضریب بتای همسان با ۱ به منظور ریسک هم‌سو با شاخص‌کل است، ضریب بتای بزرگتر از ۱ پرریسک‌تربودن از شاخص کل و ضریب بتای کمتر از ۱ هم کم‌ریسک‌تر بودن از شاخص کل را نشان می‌دهد؛ ضریب بتای منفی هم نشان‌دهنده بازده معکوس نسبت به شاخص کل خواهد بود. براساس ضریب بتا و طبق جدول زیر، کم‌ریسک‌ترین رمزارز TON و پرریسک‌ترین رمزارز SOL است.

***

مقدار ضریب BETA بیت کوین نسبت به هر یک از نماد آورده شده در داخل جدول زیر محاسبه کرده‌ایم.

***

ضریب همبستگی بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال

همبستگی یک رابطه متقابل یا ارتباط بین دو یا چند متغیر را نشان می‌دهد. ماهیت همبستگی یک شاخص تاریخی است که سرمایه‌گذاران را از رابطه بین دارایی‌های مالی و ارزش بازار ارز دیجیتال آگاه می‌کند. اگر قیمت دو دارایی در یک مرحله افزایش یابد، گفته می‌شود که دارای همبستگی مثبت هستند که با همبستگی 1 گزارش می‌شود. برعکس همبستگی مثبت، همبستگی 1- است که یک رابطه معکوس را نشان می‌دهد.

دارایی‌هایی که همبستگی تعریف شده دارند شامل طلا و ارز فیات مانند دلار آمریکا بوده و ارتباط بین این دارایی‌ها به خوبی مستند شده است.

***

جدول همبستگی بین بیت کوین، طلا، نفت، NASDAQ و S&P500

***

شبیه‌سازی قیمت بیت کوین

طبق روش مونت کارلو با استفاده از اندیکاتور مونت کارلو محدوده قیمت های احتمالی بیت کوین در یک هفته آینده ،بیشترین محدوده  76709 و کمترین محدوده 50716 و میانگین قیمتی بیت کوین  63511 درنظر گرفتیم.

شبیه‌سازی قیمت اتریوم

طبق روش مونت کارلو با استفاده از اندیکاتور مونت کارلو محدوده قیمت های احتمالی اتریوم در یک هفته آینده ،بیشترین محدوده 4035 و کمترین محدوده 2596 و میانگین قیمتی اتریوم محدوده 3306 در نظر گرفتیم.

شبیه‌سازی حدودی قیمتی برای ۱۰ رمزارز برتر دنیا در یک هفته آینده

***

ضریب الفا(ALPHA): ضریبی است که بازدهی مازاد یک ارز نسبت به شاخص کل (بیت کوین) به ما نشان میدهد. الفا می‌تواند عددی مثبت، منفی یا صفر باشد. آلفای منفی، به معنای عملکرد ضعیف‌تر نسبت به شاخص معیار و آلفای مثبت، به معنای عملکرد بهتر نسبت به شاخص معیار است. آلفای صفر نیز یعنی بازدهی صندوق متناسب با ریسک آن بوده است. در حالت کلی هر چقدر مقدار آلفا بیشتر باشد، بدین معناست که ارز عملکرد بهتری داشته است.

تحلیل شاخص‌ها

• تحلیل بیت کوین (BTC)

بیت کوین در تایم فریم چهارساعته و یک‌ساعته در نزدیکی حمایت مهمی قرار دارد و این محدوده حمایتی در تایم فریم‌های گفته شده اهمیت بالایی دارد.

ناحیه حمایتی و تقاضا واقع در ۶۰٫۹۶۹ الی ۵۹٫۲۷۱ دلار می‌تواند به‌عنوان حمایتی مهم برای بیت کوین محسوب شود و باعث شروع موج جدید صعود به سمت محدوده مقاومتی واقع در ناحیه ۶۹٫۰۶۸ الی ۷۱٫۰۴۷ شود.

• تحلیل شاخص دامینس تتر

دامیننس تتر در تایم فریم ۴ ساعته نزدیک محدوده مهم مقاومتی خود قرار دارد. محدوده مقاومتی گفته شده در ناحیه ۵.۰۷ الی ۵.۲۱ قرار دارد.

انتظار می‌رود این شاخص به محدوده مقاومتی‌اش واکنش نشان دهد و شاهد کاهش و اصلاح این شاخص باشیم.

در صورت شروع اصلاح، حرکت نزولی این شاخص می‌تواند در اولین گام تا ناحیه حمایتی ۴.۶۶ الی ۴.۷۲ ادامه‌دار باشد. همچنین در صورت ازدست‌دادن این محدوده، می‌توان انتظار حرکت اصلاحی بزرگ‌تری تا محدوده دوم حمایت واقع در ۴.۲۸ الی ۴.۱۹، را داشت.

همچنین باید به این نکته توجه داشت که با افزایش شاخص دامیننس تتر، روند بیت کوین نزولی و با کاهش این شاخص، روند بیت کوین صعودی خواهد شد.

• تحلیل شاخص توتال ۲

شاخص توتال ۲ در تایم فریم چهارساعته و یک‌ساعته دارای دو سناریو است.

سناریو اول:
پس از رسیدن شاخص به محدوده حمایتی ۹۹۹ الی ۹۸۰ میلیارد دلار، این شاخص روندی صعودی‌اش را تا ناحیه مقاومتی ۱.۱۴۶ الی ۱.۱۶۹ تریلیون دلار تکمیل کند.

سناریو دوم:
درصورتی‌که محدوده حمایتی گفته شده در سناریو اول شکسته شود، انتظار می‌رود توتال ۲ با اصلاح بیشتری روبرو باشد و می‌تواند تا ناحیه تقاضای دوم خود واقع در ۸۹۸ الی ۸۸۰ میلیارد دلار، کاهش داشته باشد و پس از آن، از این محدوده حمایتی روند صعودی‌اش را به سمت ناحیه مقاومتی گفته شده واقع در ۱.۱۶۹ الی ۱.۱۴۶ تریلیون دلار آغاز کند.

باید به این نکته اشاره کرد که با افزایش این شاخص، روند آلت کوین‌ها صعودی و با کاهش این شاخص روند آلت کوین‌ها نزولی می‌شود.

ارزهای دیجیتال مستعد رشد

• تحلیل ارز دیجیتال لونا کلاسیک (LUNC)

با بررسی ارز دیجیتال لونا کلاسیک در تایم فریم چهارساعته، متوجه شدیم که این ارز پتانسیل رشد قیمت خوبی دارد. انتظار داریم که ناحیه حمایتی مشخص شده در تصویر در محدوده ۰.۰۰۰۰۹۸۸۸ الی ۰.۰۰۰۰۹۰۵۴ دلار بتواند با جمع‌آوری نقدینگی لازم روند صعودی قدرتمندی را برای این ارز ایجاد کند.

روند صعودی گفته شده می‌تواند تا اولین محدوده عرضه و مقاومت در ناحیه ۰.۰۰۰۱۳۰۷۸ الی ۰.۰۰۰۱۴۰۶۷ دلار ادامه داشته باشد و رشد خوبی انجام دهد.

• تحلیل ارز دیجیتال اتنا (ENA)

ارز دیجیتال ENA در تایم فریم چهارساعته پتانسیل رشد و افزایش قیمت خوبی دارد.
انتظار داریم پس از جمع‌آوری نقدینگی لازم از ناحیه حمایتی ۰.۷۹۲ الی ۰.۸۵۵ دلار، شاهد روند صعودی قدرتمندی از این رمزارز باشیم.

روند صعودی گفته شد می‌تواند تا محدوده مقاومتی مهم و عرضه ۱.۱۱۷ الی ۱.۲۱۴ دلار ادامه داشته باشد که رشد قابل‌توجهی است.

تحلیل تکنیکال سایر بازارها

• تحلیل انس جهانی طلا

طلا در تایم فریم چهارساعته و یک‌ساعته می‌تواند تا محدوده ۲۳۷۰ دلار رشد و افزایش قیمت را تجربه کند.

انس طلا می‌تواند از محدوده حمایت و تقاضای خود در ناحیه ۲۳۰۵ الی ۲۲۹۲ دلار، روندی صعودی به سمت منطقه مقاومتی مهم خود (محدوده ۲۳۵۸ الی ۲۳۷۰ دلار) داشته باشد.

همچنین باید توجه داشت که در صورت شکسته‌شدن ناحیه حمایتی گفته شده، اصلاح بیشتری برای طلا در انتظار است و در صورت شکسته‌شدن ناحیه مقاومتی، می‌توان رشد بیشتری برای طلا در نظر داشت.

• تحلیل شاخص S&P500

شاخص S&P در تایم فریم ۴ساعته بین دو محدوده حمایت و مقاومت مهم قرار گرفته است.

پس از اصلاح خوبی که این شاخص در هفته گذشته انجام داد و باتوجه‌به روند صعودی قدرتمندی که پس از اصلاح شکل‌گرفته، این شاخص در ادامه روند صعودی خود می‌تواند به محدوده مهم مقاومتی و سقف قیمتی‌اش در ناحیه ۵۲۳۵ الی ۵۲۹۱ دلار برسد.

اگر روند صعودی گفته شده با اصلاح همراه باشد، می‌توانیم انتظار داشته باشیم که تا محدوده حمایتی و تقاضا واقع در ۵۰۲۲ الی ۴۹۷۲ دلار، اصلاح ادامه داشته باشد و سپس از این محدوده مهم به سمت سقف قیمت حرکت کند.